CFD（合约差价）是一种衍生品。这些合约允许您在不持有基础资产的情况下，对股票、货币、指数和商品等金融市场进行投机。让我们更详细地了解一下。
由于它们是合约，合约差价-就像任何其他合约一样，应该有两个同意某些条件的甲乙方。包括在这种合约中的两个方是个人投资者和投资银行或公司。这两者之间的协议是交换特定金融项目的开盘和收盘价格之间的差额。
事实上，CFD是最流行和最具创新性的投资工具之一，因为这些合约允许您交易任何资产类别的价格走势，如股票、指数、商品、外汇、金属，而无需拥有基础金融工具。
如何交易差价合约？
一般而言，交易差价合约需要按照以下六个步骤进行。首先，您需要了解这些合约的工作原理。之后，您可以与一家受信任的经纪商开设交易账户并进行资金注入。接下来，您需要制定交易计划，以帮助您找到交易机会。然后，您需要搜索交易平台，以开启、监控和关闭您的头寸。以下是每个步骤的更多详细信息：
01. 了解差价合约的工作原理
CFD的工作机制已经在介绍中得到了澄清。然而，让我们简化并详细解释一下。 CFD是一种合约，允许您交易资产而无需拥有它们。使用CFD，您首先开启一个头寸，然后通过与CFD提供商进行的反向交易来关闭该头寸。如果开仓头寸为卖出（空头寸），则平仓头寸为买入（多头寸），反之亦然。如果开仓头寸为买入，则平仓头寸为卖出。两笔交易之间的差额是交易者获得的净利润。
02. 与信任的经纪商开设交易账户
现在您已经了解了CFD的一些知识，是时候开始真正的操作了。首先，您需要找到一家信任的经纪商，该经纪商受到高度监管并为您提供其他优势，例如高杠杆和紧密的点差。当您选择经纪商后，请按照所需步骤开设交易账户，然后进行资金注入。
03. 制定交易计划
每当您处于压力之下时，您就会意识到您花费在制定交易计划上的时间是如此宝贵。交易计划作为一个参考，包括您理想的交易类型、期望的利润、可接受的损失以及管理风险的方式。
04. 找到适合您的交易机会
拥有一个交易计划的最大好处之一是，它可以帮助您找到适合您的交易机会。通常很难决定您的第一笔交易应该是什么，因为您有许多选择，例如股票和商品。因此，您需要利用所有可用的工具和资源，做出关于您的第一笔交易或后续交易的明智决策。
05. 搜索在线交易平台
您可以从经纪商提供的各种平台中进行选择。这些交易平台包括MT4、MT5平台以及基于Web的平台，允许您在无需下载任何软件的情况下进行交易。
06. 开启、监控并关闭您的头寸
现在是真正行动的时刻。现在您的交易平台上，您可以开始开启头寸。在开仓头寸时，您需要选择您交易的资产、头寸大小、止损/利润目标和其他交易参数。头寸开启后，您可以通过监控市场变化来观察您的头寸表现。如果市场朝着您的预期方向移动，您可以选择在达到您的利润目标时平仓头寸。另一方面，如果市场朝着您的不利方向移动，您可以选择在达到您的止损目标时平仓头寸，以最小化您的损失。
交易CFD（合约差价）的优势
交易CFD（合约差价）相对于传统投资具有一些优势。以下是其中一些优势：
01. 在市场下跌时也能获利
在传统投资中，只有当您购买的公司股票价格上涨时才能获利。而CFD的情况则不同。合约差价为您提供了获利的机会，即使价格下跌，因为您可以做空或出售CFD，如果您认为价格会下跌，正如我们之前提到的那样。由于您不拥有基础资产，因此使用CFD可以轻松实现这一点。
02. 随时随地投资于广泛的资产类别
您可以通过下载平台或使用网络交易员的简单登录，随时随地在各种设备上交易各种资产类别的CFD，如股票、指数、外汇、商品和金属。您可以随时登入设备或交易平台，甚至可以在交易时间之外交易一些市场。这就是我们所说的“非交易时间交易”。
03. 利用杠杆交易
杠杆就像是您从外汇经纪人那里获得的借款，可以以较小的初始存款交易市场。换句话说，您支付部分金额，并从外汇经纪人那里借取其余部分。这就使得交易CFD比其他投资选项更具成本效益。利用杠杆，您可以增加持仓的货币金额，以增加可能的收益并增加投资回报，但是必须认识到，损失也会被放大，您可能会亏损超过初始存款。然而，这将在缺点部分进一步详细说明。
04. 获得更高的流动性
CFD的定价直接反映了基础市场的情况。这意味着，除了CFD经纪人提供的流动性外，CFD还为您提供了对基础市场流动性的访问。
交易CFD（合约差价）的弱点
CFD交易也存在一些风险，当您进行交易时应该意识到这些风险。以下是一些风险：
01. 利用杠杆进行交易
在之前我们提到过的好处之一，现在成为我们在这部分列出的第一个缺点，可能听起来有些奇怪。实际上，强调与利用杠杆交易相关的风险非常重要，并表明它可能是一把双刃剑。即使是微小的价格波动，在某些情况下，也可能会抹去交易者的整个投资。这就是为什么我们不能过分强调制定坚实的交易风险管理策略的重要性。
02. 过度交易
过度交易是指对一种资产的过度买卖。这种做法也存在风险。由于CFD对零起始成本的零售投资者开放，一些人会被诱惑进行过度交易。过度交易可能导致交易者剩余的资本不足以覆盖所有未平仓头寸的潜在损失。因此，当您交易CFD时，投资者必须正确管理其未平仓头寸。
03. CFD交易成本增加
对于长期交易的投资者，如果未正确处理，随着时间的推移，CFD交易的费用可能会累积。除了典型的点差或佣金费用外，打算开立长期交易的投资者还应该注意额外的成本，例如持有隔夜头寸所需支付的隔夜费用。为了获得最佳结果，在开始交易前应考虑所有可能的费用。
现在，您已经了解了什么是CFD，并对如何交易它们有了一个想法。尽管这些合同可能存在缺点，但如果您知道如何管理其中涉及的风险、制定良好的计划并不断学习和教育自己，它们仍然可以带来良好的收益。